IDO - پیشنهاد اولیه DEX چیست؟

پیشنهادات اولیه DEX (IDO) یکی از داغترین مباحث موجود در بازار cryptocurrency است. در اینجا یک راهنمای کامل وجود دارد که مشخصات و تفاوت های آنها را در مقایسه با ICO و IEOS بیان می کند.

جامعه cryptocurrency هنگام یافتن راه های جدید برای پروژه های بوت استرپ و جمع آوری بودجه به ویژه خلاق بوده است.

در اواخر سال 2017 و 2018 ، ما شاهد ظاهر اولیه سکه های اولیه (ICO) بودیم که تیم ها با فروش بخشی از کل عرضه خود به عموم مردم پول جمع می کردند. این یک سرخوشی مطلق ایجاد کرد زیرا این سکه های تازه ذوب شده پس از لیست در یک مبادله و برای تجارت باز می شوند.

ناوبری سریع:

ICO ها عمدتاً از طریق استاندارد پروتکل ERC-20 اتریوم مستقر شدند و آنها به سرعت مورد استفاده اصلی برای نشانه های مبتنی بر ETH قرار گرفتند. اولین ICO در سال 2016 فقط چند میلیون جمع آوری کرد ، اما یک سال پس از آن ، میانگین مبلغ بین 20 تا 30 میلیون دلار بود. به زودی پس از آن ، پروژه های بزرگتری مانند Bancor بیش از 150 میلیون دلار جمع آوری کردند.

اعتیاد به مواد مخدره در آن زمان به حدی قوی بود که برخی از پروژه ها موفق به جمع آوری مبالغ فراوان شدند. بهترین نمونه برای اوج شاید EOS باشد-این پروژه بیش از 4 میلیارد دلار بودجه در کل فروش ماندگار خود دریافت کرده است.

مانند هر چیزی که خیلی سریع خیلی سریع می شود ، حباب ICO در سال 2018 ترکید ، اما طولی نکشید که ما یک مدل جدید را با چند تفاوت اساسی ببینیم. در پایان سه ماهه اول سال 2019 ، پیشنهادات اولیه مبادله (IEOS) ورودی بزرگ خود را انجام داد.

این IEO ها که عمدتاً تحت هدایت Binance Launchpad قرار گرفتند ، مدل سرمایه گذاری ICO را دنبال کردند ، اما این پروژه ها با دقت بیشتری مورد بررسی قرار گرفتند. از آنجا که آنها در صرافی های مردمی مانند Binance ، Kucoin ، Huobi ، Okex و موارد دیگر راه اندازی شدند ، تیم های مبادله با دقت کافی عمل کردند ، از این رو چرا IEO ها به اندازه ICO ها بسیار زیاد نبودند - مانع بالاتری برای ورود وجود داشت. گذشته از جمع آوری کمک های مالی ، IEOS همچنین از لیست لیست در بورس بهره مند شد ، که فروش نشانه های آنها را مدیریت کرد. یکی از بزرگترین دردهای سرمایه گذاران ICOS در سال 2018 این است که آیا مبادله موافقت خواهد کرد که نشانه های خود را لیست کند در حالی که انواع ICO بسیار زیاد بود.

برخی از پروژه های محبوب ترین که در حال حاضر چند میلیون و حتی شرکت های چند میلیارد دلاری هستند ، به عنوان IEOS شروع به کار کردند. این موارد شامل الروند ، شبکه ماتیک (در حال حاضر چند ضلعی) ، شبکه Celer ، Wazirx و پروتکل باند است.

با توجه به نگرانی های فهرست بندی، همراه با محبوبیت فزاینده صرافی های غیرمتمرکز مانند Uniswap (Ethereum) و PancakeSwap (BSC)، هر کسی می تواند یک توکن جدید فهرست کرده و شروع به ارائه نقدینگی به آن کند. بنابراین فقط زمان بود که فروش توکن از این مزیت استفاده کند.

بنابراین، در سال 2021، یک بچه جدید در بلوک موارد فوق را نسبتاً منسوخ کرد. پیشنهادات اولیه DEX (IDO) در مرکز قرار گرفته اند، بنابراین بیایید نگاهی عمیق به آنچه که هستند و هر آنچه که باید در مورد آنها بدانید داشته باشیم.

پیشنهاد اولیه DEX یا IDO چیست؟

شایان ذکر است که مفهوم اولیه پیشنهادات اولیه DEX در طول سال ها به شدت تغییر کرده است، و در محبوب ترین شکل کنونی آن، ارتباط چندانی با آنچه در زمان اولین IDO برای بازگشت به آن وجود داشت، ندارد.

در اصل، یک پیشنهاد اولیه DEX جانشین ICO ها و IEO ها است، زیرا هدف آن جمع آوری پول و راه اندازی یک پروژه است. با این حال، برخلاف ICOها و IEOها که توکن ها قبل از فهرست فروخته می شوند، با IDOها، بلافاصله در یک صرافی غیرمتمرکز (DEX) فهرست می شوند از این رو، نام آن ها است.

اولین IDO که در ژوئن 2019 انجام شد - پروتکل Raven. تیم پشت پروتکل استفاده از صرافی غیرمتمرکز Binance - Binance DEX را انتخاب کرد. آنها توکن را با قیمت مشخصی در آنجا قرار می دادند و تاجران می توانستند آن را تا زمانی که به سقف هارد برسند بخرند. اینگونه بود که اولین IDOها در اکثر پلتفرم ها انجام شد.

این روش خاص جذب سرمایه، از نظر تئوری، چند مزیت قدرتمند داشت، از جمله:

• تجارت سریع
• نقدینگی فوری
• جمع آوری کمک های مالی باز و منصفانه

با این حال، سرمایه گذاران راضی نبودند. دلیل آن این بود که این فروش های توکن اساساً در عرض چند ثانیه خریداری می شد و فرصت کمی برای سرمایه گذاران متوسط جو برای به دست آوردن سهم و مشارکت باقی می گذاشت. این تصور که آنها توسط ربات ها و خودی ها جذب می شوند متولد شد و صنعت باید برای برآوردن تقاضای رو به رشد خود را وفق دهد.

این منجر به تولد پلتفرم های لانچ پد IDO شد - یکی از داغ ترین موضوعات اواخر سال 2020 و 2021.

IDO ها در محبوب ترین شکل خود: چه تفاوتی با IEO دارند؟

امروزه پیشنهادهای اولیه DEX در محبوب ترین شکل و فرم خود، با چند تفاوت کلیدی، به ویژه مشابه پیشنهادهای مبادله اولیه (IEO) هستند.

با یک IEO، این صرافی پروژه را بررسی کرد و فروش توکن را انجام داد. با یک IDO این یک پلتفرم شخص ثالث است که صرافی را بررسی می کند در حالی که خود فروش توکن به شکلی غیرمتمرکز انجام می شود.

از نظر تئوری ، هر کسی می تواند از طریق IDO با یک سکوی Launchpad شخص ثالث ، بودجه جمع کند ، زیرا تمام کاری که باید انجام دهند باز کردن استخر است.

نحوه کار این کار نسبتاً ساده است. یک پروژه به یک لامپ پرتاب می رود و اگر آنها نیاز خود را برآورده کنند ، آنها برای انجام یک IDO انتخاب می شوند. این فرایند ممکن است از یک پرتاب به دیگری متفاوت باشد ، اما مفهوم همیشه یکسان است.

استخر وجود دارد که کاربران می توانند "IOUS" از نشانه هایی را که این پروژه می خواهد راه اندازی کند ، خریداری کنند.ioU تأییدیه بدهی است. به عبارت دیگر ، سرمایه گذاران پیشاپیش نشانه های خود را پرداخت می کنند اما آنها را بر اساس رویداد نسل توکن (TGE) دریافت می کنند ، که معمولاً خیلی اندکی پس از خود IDO (به طور معمول طی چند ساعت) اتفاق می افتد.

هنگامی که IDO با موفقیت به پایان رسید ، و TGE اتفاق می افتد ، این نشانه بلافاصله برای تجارت در مبادله غیرمتمرکز ذکر می شود. در بیشتر موارد ، این اتفاق در UNISWAP رخ می دهد زیرا تعداد غالب پروژه ها هنوز بر روی اتریوم ساخته شده اند ، و نشانه های آنها براساس استاندارد پروتکل ERC20 است.

با این حال ، سایر بلاکچین ها نیز محبوبیت زیادی دارند ، از جمله Solana ، Polkadot و Binance Smart Chain (BSC). به همین دلیل است که برخی از پروژه ها ترجیح می دهند نشانه های خود را بر روی آنها راه اندازی کنند تا از هزینه های بالای شبکه در اتریوم جلوگیری کنند. در این حالت ، به عنوان مثال ، این نشانه در مبادلات بومی مانند BSC's Pancakeswap ذکر می شود.

با این گفته ، ما در حال حاضر می توانیم تفاوت ها و برخی شباهت ها بین ICO و IEOS را مشاهده کنیم. در اینجا یک جدول مقایسه ای جامع وجود دارد:

ICO در مقابل IEO در مقابل IDO. تصویر توسط: cryptopotato

کلاه بازار اولیه بسیار پایین: آیا این سس مخفی IDO است؟

بر خلاف ارائه سکه های اولیه ، به ویژه در اوج 2017-2018 ، IDOS معمولاً هنگام وقوع لیست عمومی آنها ، دارای کلاه بازار بسیار کمی است. این معمولاً فقط چند میلیون یا در بسیاری موارد حتی کمتر از یک میلیون است. این امر به دلیل دوره های اختصاصی برای همه دارندگان نشانه (از جمله تیم و بذر و سرمایه گذاران خصوصی) جدا از کسانی است که در فرایند ارائه اولیه DEX اولیه شرکت می کنند.

فرآیند IDO به خودی خود معمولاً کمترین مقدار پول را جمع می کند. همانطور که در بالا ذکر شد ، هر شرکت کننده می تواند تخصیص چند صد دلار را بدست آورد و کل مبلغ جمع آوری شده به ندرت بیش از 500K دلار است.

نکته این چیست؟چند مورد وجود دارد که باید در نظر بگیرید:

• تقاضا احتمالاً در هنگام کشف قیمت زیاد خواهد ماند. از این رو ، پروژه های خوب می توانند به راحتی به 10 برابر برسند ، همانطور که در بازارها قرار می گیرند. از آنجا ، برخی از پروژه ها حتی 10 برابر دیگر نیز رفته اند ، که بازگشت 100 برابر برای شرکت کنندگان در IDO را فراهم می کند. حتی پس از 100 برابر ، پروژه ای که با کلاه بازار 3 میلیون دلار آغاز شد ، 300 میلیون دلار خواهد بود که این یک چیز منطقی است.
• این مسئله برخی از موارد ICO/IEO را حل می کند که سرمایه گذاران برای فروش سود و به محض لیست نشانه ها ، به فروش می رسند و قیمت را کاهش می دهند - این می تواند به راحتی اثر گلوله برفی ایجاد کند.
• مبلغ جمع آوری کمک های مالی هنوز هم می تواند زیاد باشد (چند میلیون دلار یا حتی بیشتر) ، اما عرضه اولیه در گردش همان چیزی است که از نظر بازده اهمیت دارد.

IDO های چند منظوره ، چند پرتاب چندگانه: یک روند جدید

با توجه به موارد فوق ، شایان ذکر است که روند فزاینده ای وجود دارد که پروژه ها می توانند IDO های خود را بر روی چندین پرتاب پرتاب کنند تا بتوانند blockchains بیشتر و طیف گسترده تری از سرمایه گذاران را ضبط کنند.

بنابراین ، به عنوان مثال ، یک پروژه می تواند یک IDO را بر روی یک سکوی مبتنی بر اتریوم و دیگری (یا چند نفر دیگر) بر روی سایر سیستم عامل های ساخته شده در Binance Smart Chain ، Polkadot ، Solana یا شبکه های دیگر انجام دهد.

این به کاربران امکان می دهد تا انتخاب خود را در مورد جایی که می خواهند شرکت کنند ، انتخاب کنند.

برنده: سرمایه گذاران از ROI عظیم لذت می برند در حالی که پروژه بازاریابی بیش از حد می شود

این یکی دیگر از بخش های معمولی از اساساً هر پیشنهاد اولیه DEX است - فرایند Whitelisting. از آنجا که تقاضا برای فروش این نشانه ها بسیار زیاد است ، سیستم عامل های LaunchPad فقط می توانند به تعداد محدودی از کاربران اجازه دهند تا شرکت کنند و یک تخصیص اندازه بسیار محدود را برای آنها فراهم می کنند ، که معمولاً چند صد دلار ارزش دارد.

به همین دلیل است که هر IDO در آنجا یک فرایند گسترده لیست سفید را طی می کند که شرکت کنندگان را به حداکثر پشتیبانی می کند.

برای واجد شرایط بودن برای واجد شرایط بودن ، کاربران باید کارهای مختلف بازاریابی را انجام دهند ، که اغلب اوقات عبارتند از:

• به چت تلگرام پروژه بپیوندید
• در توییت های پروژه بازتوییت کنید و اظهار نظر کنید
• مانند سیستم عامل های رسانه های اجتماعی پروژه و موارد دیگر

این یک طوفان بازاریابی کامل برای IDO ایجاد می کند که رشد این جوامع را بصورت تصاعدی می بیند. جای تعجب نیست که یک پروژه IDO آینده را که بیش از 100000 دنبال کننده را در توییتر جمع آوری می کند و تعداد زیادی از افراد در گروه های تلگرام خود در طی چند روز جمع آوری می کند ، جای تعجب ندارد.

یکی دیگر از معیارهای مشترک این است که کاربران مجبورند مقدار مشخصی از نشانه های بومی خود پلتفرم Launchpad را در خود جای دهند. به عنوان مثال ، Polkastarter محبوب IDO Launchpad دارای دو استخر است - یکی برای همه باز است و دیگری که فقط دارندگان قطب می توانند در آن شرکت کنند. رقابت در دومی به طور قابل توجهی کوچکتر است.

به طور معمول ، دو دور از لیست سفید وجود خواهد داشت: یکی برای کسانی که نشانه های بومی Launchpad را دارند و دیگری برای عموم مردم. به طور طبیعی ، دور دوم رقابت نجومی را می بیند و شانس مشارکت ناچیز را به جای می گذارد. به همین دلیل است که برخی از سیستم عامل ها به یک مدل توزیع توکن دیگر از تخصیص های تضمین شده منتقل شده اند.

این دو فوق یک اثر بازاریابی غول پیکر ایجاد می کنند که به تولید تقاضا برای نشانه IDO در بازار ثانویه کمک می کند ، چیزی که اغلب در مقایسه با ICO و IDO از دست رفته است.

تخصیص IDO تضمین شده: آنها چیست؟

برای به دست آوردن تخصیص در IDO آینده ، اکثر سیستم عامل ها اکنون کاربران خود را ملزم به نگه داشتن نشانه های بومی خود (همانطور که در بالا ذکر شد) برای افزایش شانس مشارکت دارند.

با این حال ، برای جلوگیری از قرعه کشی ، برخی از سیستم عامل ها تصمیم گرفته اند بر اساس تعداد نشانه های بومی که کاربر در اختیار دارد ، تخصیص تضمین شده ارائه دهند. برخی از نمونه ها شامل Kickpad ، BSCPAD ، TrustSwap و موارد دیگر است.

به عنوان مثال ، اگر IDO بخواهد 100000 دلار جمع کند و 1000 شرکت کننده واجد شرایط نیز وجود داشته باشد ، هر یک 100 دلار دریافت می کنند.

با این حال ، برای ایجاد انگیزه در دارندگان بزرگتر ، سیستم عامل های LaunchPad همچنین ردیابهایی را ایجاد کرده اند که هرچه بیشتر از نشانه های آنها کاربر داشته باشد ، تخصیص آنها بیشتر خواهد بود. به همین دلیل قیمت بسیاری از نشانه های متعلق به Launchpads IDO نیز به میزان قابل توجهی افزایش یافته است.

جوانب مثبت و منفی IDO

همانطور که با همه چیز است ، پیشنهادات اولیه DEX نیز مزایا و معایب خود را دارند. بیایید نگاه دقیق تری داشته باشیم.

مزایای

• تقریباً هر پروژه می تواند پول جمع کند.

از بین بردن مراحل جدی برای بررسی IEOS ، پروژه های زیادی را به سرمایه تأمین شده از جمعیت دسترسی داده است ، که از نظر تئوری به نفع صنعت گسترده تر است. البته ، این همچنین می تواند یک ضرر باشد - در زیر خوانده می شود.

سرمایه گذاران مجبور نیستند مدت زمان طولانی منتظر بمانند تا نشانه ها در مبادله قرار بگیرند. این لیست معمولاً بلافاصله پس از اتمام IDO اتفاق می افتد و به آنها امکان انعطاف پذیری در سرمایه گذاری خود را سریعتر از ICO می دهد.

• نقدینگی فوری و زیاد

این امر برای اکثر پروژه ها به یک عمل تبدیل شده است که بخش قابل توجهی از بودجه منابع جمعیتی خود را به عنوان نقدینگی در DEX که در آن نشانه شروع به تجارت می کند ، قفل کند. مهمتر از آن ، بسیاری از پروژه ها بلافاصله برنامه های Staking را برای ایجاد انگیزه در برگزاری ارائه می دهند.

از آنجا که همه چیز در زنجیره ای اتفاق می افتد ، قابلیت ردیابی وجود دارد ، و همه می توانند قراردادهای توکن را از قبل تأیید کنند (البته در صورت عمومی بودن).

معایب

• فرآیند بررسی مبهم: زمین برای کلاهبرداری

در ادامه اولین مزیت ، این واقعیت که چنین تقاضای زیادی برای IDO ها وجود دارد ، همچنین به هنرمندان کلاهبرداری اجازه می دهد تا پروژه های مبهم ایجاد کنند و آنها را نسبتاً سریع راه اندازی کنند.

• معیارهای مشارکت گران قیمت

در حالی که بیشتر سیستم عامل ها یک دور عمومی دارند که هر کسی می تواند در آن شرکت کند ، شانس برنده شدن در یک تخصیص به دلیل رقابت با آسمان ، عملاً وجود ندارد. به همین دلیل کاربران برای دریافت یک سرمایه گذاری قابل توجه و بازده مناسب مجبورند تعداد زیادی از نشانه های Launchpad را نگه دارند.

• کیف غیر متناسب بین بذر ، سرمایه گذاران خصوصی و دولتی

بیشتر IDO ها اکثر نشانه ها را برای این تیم و سرمایه گذاران دور بذر/خصوصی حفظ می کنند. همانطور که در بالا ذکر شد ، واگذاری با گذشت زمان در جلوگیری از کشف قیمت توکن کمک می کند. با این حال ، پس از رسیدن تاریخ باز کردن ، طبق برنامه واگذاری ، این تقریباً همیشه منجر به سودآوری گسترده می شود. نکته حرفه ای: با ردیابی قراردادهای هوشمند ، سرمایه گذاران می توانند به راحتی ببینند که چنین رویدادی رخ می دهد (معمولاً یک بار در هفته ، یک بار در ماه یا یک چهارم).

چگونه می توان در IDO سرمایه گذاری کرد؟

شرکت در IDO فرایندی است که بسته به برنامه پرتاب انتخاب می تواند متفاوت باشد. با این حال ، چند مورد نیاز وجود دارد که بیشتر پروژه ها بدون توجه به Launchpad ، دنبال می شوند.

مرحله شماره 1: KYC/AML را انجام دهید

اکثریت گسترده ای از IDO ها به سرمایه گذاران خود نیاز دارند که قبل از اینکه به آنها مشارکت کنند ، یک روش غربالگری KYC/AML را انجام دهند. این کار به این دلیل انجام می شود که چارچوب نظارتی برای ارزهای رمزنگاری شده در اکثر کشورها بسیار سختگیرانه تر شده است. برای جلوگیری از هرگونه مسائل احتمالی قانونگذاری ، تقریباً تمام پروژه های IDO KYC را انجام می دهند. این همچنین دلیلی است که شهروندان آمریکایی به ندرت مجاز به شرکت در آن هستند.

مرحله شماره 2 (اختیاری): نشانه های Launchpad را نگه دارید

این همچنین کاری است که تقریباً در هر پلتفرم Launchpad به سرمایه گذاران بالقوه نیاز دارد. اگر آنها می خواهند واجد شرایط تخصیصی باشند ، باید تعداد مشخصی از نشانه های آن را در خود نگه دارند یا نقدینگی را به شکلی یا شکل ارائه دهند.

همانطور که در بالا ذکر شد، گاهی اوقات شانس برنده شدن یک تخصیص را افزایش می دهد.

مرحله شماره 3 فرآیند لیست سفید

همانطور که در بالا ذکر شد، برای واجد شرایط بودن برای تخصیص، کاربران باید در لیست سفید قرار بگیرند. به غیر از چک آپ KYC، آنها همچنین باید کارهای مختلفی مانند دنبال کردن صفحات خاصی در توییتر، ریتوییت کردن پست های خاص و پیوستن به گروه های خاص تلگرام را انجام دهند.

مرحله چهارم یک کیف پول Web 3. 0 آماده داشته باشید

برای شرکت در یک IDO، کاربران باید با پلتفرم لانچ پد تعامل داشته باشند تا ابتدا سرمایه گذاری کنند و دوم، توکن های خود را دریافت کنند.

گزینه های زیادی وجود دارد که پرکاربردترین کیف پول، همچنین یکی از معتبرترین آنها، MetaMask است.

مرحله شماره 5 نحوه استفاده از Uniswap و سایر DEX ها را بیاموزید

با فرض اینکه موفق به دریافت تخصیص و دریافت توکن ها در کیف پول خود شده اید، در نهایت می خواهید تجارت آنها را شروع کنید.

برای دسترسی به فهرست فوری، باید با نحوه عملکرد Uniswap و سایر مبادلات غیرمتمرکز آشنا شوید. با توجه به اینکه بسیاری از آنها رابط های مشابهی با Uniswap دارند، این راهنما یک نقطه شروع عالی است.

محبوب ترین پلتفرم های IDO Launchpad

پولکا استارتر

Polkastarter را می توان به عنوان پیشگام در زمینه لانچ پد در نظر گرفت زیرا در میان اولین پلتفرم های موجود است. همچنین در حال حاضر بزرگترین است. پروژه ها در Polkastarter معمولاً ده ها، اگر نه صدها هزار دنبال کننده دارند و جامعه خود را به طور تصاعدی رشد می دهند.

DuckSTARTER توسط DuckDAO

DuckSTARTER سکوی پرتاب DuckDAO است و همچنین مورد توجه جدی سرمایه گذاران قرار گرفته است. پروژه های بسیاری را با موفقیت راه اندازی کرده است و همچنان مورد توجه جدی قرار گرفته است.

پد BSC

BSC Pad اولین سکوی پرتابی است که برای پروژه های زنجیره هوشمند Binance ساخته شده است. همچنین جالب است که کاربران بر اساس تعداد توکن های BSCPAD که دارند، تخصیص های تضمین شده دریافت می کنند که روند قرعه کشی را حذف می کند اما همچنین اندازه تخصیص را براساس اهداف جمع آوری سرمایه کاهش می دهد.

البته اینها برخی از لانچ پدهای محبوب تر هستند. در زیر یک اینفوگرافیک ارائه شده است که توسط Coin98 Analytics ارائه شده است.

پلتفرم های IDOمنبع: توییتر

پیشنهاد ویژه (حمایت شده) بایننس رایگان 100 دلار (انحصاری): برای ثبت نام و دریافت 100 دلار هزینه رایگان و 10 درصد تخفیف در ماه اول Binance Futures (شرایط) از این پیوند استفاده کنید.

پیشنهاد ویژه PrimeXBT: از این لینک برای ثبت نام استفاده کنید و کد POTATO50 را وارد کنید تا حداکثر 7000 دلار در سپرده خود دریافت کنید.